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Il fair value gap,tre candele alla volta.

FVG sta per fair value gap: tre candele in cui gli stoppini della prima e della terza non si sovrappongono, lasciando un range che la candela centrale ha attraversato in un solo senso. Un FVG rialzista va dal massimo della prima candela al minimo della terza. Si osserva se il prezzo vi rientra; il gap non deve per forza chiudersi.

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Cos'è un fair value gap

Prendi tre candele consecutive qualsiasi. Se il minimo della terza è sopra il massimo della prima, la candela centrale si è mossa così in fretta che, all'interno di quelle tre candele, c'è una fascia di prezzo scambiata in una sola direzione. Quella fascia è un fair value gap rialzista. La versione ribassista è speculare: il massimo della terza candela è sotto il minimo della prima.

Il termine viene dal vocabolario ICT, e i trader lo chiamano anche imbalance (squilibrio) o, nel linguaggio price action più vecchio, inefficienza. Alcuni usano le sigle BISI (buy-side imbalance, sell-side inefficiency) per un gap rialzista e SIBI per uno ribassista. Descrivono tutte la stessa geometria a tre candele.

Un fair value gap rialzista tra il massimo della prima candela e il minimo della terza, con il punto medio segnato e un successivo rientro nel gap. Illustrative schematic, not market data: no instrument, price or date is shown.

In cosa differisce da un normale gap di prezzo

Un gap classico è un salto tra la chiusura di una candela e l'apertura della successiva, senza scambi nel mezzo: comune sulle azioni nel fine settimana. Un fair value gap non richiede alcun salto. Ogni prezzo al suo interno è stato scambiato, durante la candela centrale; il punto è che è stato scambiato in un solo senso. Per questo gli FVG compaiono di continuo nei mercati aperti 24 ore su 24, dove i gap veri sono rari.

Ritracciamento in un FVG e consequent encroachment

La lettura comune è che il prezzo spesso rientri in un gap prima di proseguire, e i trader pianificano lì gli ingressi. Un rientro che tocca il bordo vicino viene descritto come tag del gap; uno che arriva al punto medio raggiunge la consequent encroachment, termine per il livello del 50% del gap. Alcuni entrano solo al punto medio, altri in qualsiasi punto all'interno.

Non c'è alcuna regola per cui un gap debba essere riempito. Molti non vengono mai rivisitati, alcuni vengono riempiti del tutto e poi rotti, e un gap attraversato da una chiusura viene spesso riletto come inverse fair value gap, con l'aspettativa opposta.

FVG rialzisti e ribassisti a confronto
	FVG rialzista	FVG ribassista
Si forma in	Un movimento al rialzo	Un movimento al ribasso
Parte alta del gap	Minimo della terza candela	Minimo della prima candela
Parte bassa del gap	Massimo della prima candela	Massimo della terza candela
Di solito osservato come	Possibile supporto a un ritorno dall'alto	Possibile resistenza a un ritorno dal basso
Considerato fallito quando	Il prezzo chiude sotto la parte bassa	Il prezzo chiude sopra la parte alta

Come si usano gli FVG in una strategia di trading

Da soli gli FVG sono troppo comuni per essere selettivi, quindi una strategia sui fair value gap li combina quasi sempre con altro: un bias sul timeframe superiore, un liquidity sweep prima del movimento che ha creato il gap, una break of structure durante il movimento, o un order block appena sotto. Il gap diventa allora il punto di ingresso dentro un setup definito dalle altre condizioni.

Passo per passo

Come riconoscerlo

Segna i gap solo su candele chiuse. Un gap su una candela ancora in formazione può sparire prima della chiusura.

Cerca una candela dal corpo ampio che si è mossa molto rispetto alle vicine.
Confronta la candela precedente con quella successiva. Per un gap rialzista: il minimo della terza candela è sopra il massimo della prima?
Se sì, ombreggia la fascia tra quei due stoppini. Quello è il fair value gap.
Segna il punto medio se operi sulla consequent encroachment.
Annota il contesto: il movimento che l'ha creato ha rotto la struttura, ed è partito da uno sweep di liquidità?
Fissa l'invalidazione: una chiusura oltre il lato opposto del gap.

Esempio pratico

Il concetto,passo per passo

Un FVG rialzista, descritto

Una sequenza illustrativa in numeri tondi, descritta a parole. Non rappresenta alcuno strumento o data reale.

1. Prima candelaScambia tra 96 e 100. Il suo massimo è 100.
2. Seconda candelaUna forte candela rialzista da 99 a 116.
3. Terza candelaScambia tra 108 e 118. Il suo minimo è 108, sopra il massimo della prima candela.
4. Il gapIl fair value gap va da 100 a 108, con punto medio a 104.
5. Il ritracciamentoPiù tardi il prezzo torna a 104. Un trader che usa questo modello potrebbe cercare qui un ingresso long, con uno stop sotto 100, il lato opposto del gap.

Se il prezzo chiude sotto 100, il gap ha fallito, e alcuni trader inizierebbero a trattare la fascia 100-108 come resistenza. Una reazione a 104 sarebbe un'osservazione, non la prova che i fair value gap funzionano.

Errori comuni

Dove sbaglianoi trader

Segnare gap su candele aperte

Finché la terza candela non chiude, il gap è provvisorio. Molti spariscono prima della chiusura.

Considerare tradabile ogni gap

Su un grafico a un minuto i gap si formano ogni pochi minuti. Senza filtri stai tradando rumore.

Dare per scontato che i gap si riempiano

Non è così. Un trader che aspetta il riempimento di ogni gap ne aspetterà alcuni per sempre e ne subirà altri mentre si rompono.

Confondere stoppino e corpo

Il gap è definito dagli stoppini, il massimo e il minimo delle candele uno e tre. Disegnarlo dai corpi produce una zona diversa e più ampia.

Limiti

Cosa non puòdirti

Nessun concetto grafico prevede il prezzo. Questi sono i limiti da tenere presenti.

Un fair value gap descrive quanto velocemente si è mosso il prezzo. Da solo non contiene alcuna informazione sul futuro.
Poiché lo schema è così comune, alcuni gap saranno seguiti da reazioni per puro caso. Questo rende facile trovare successi aneddotici, privi di valore come prova.
L'idea che il prezzo 'cerchi il fair value' tornando nel gap è una cornice interpretativa, non un meccanismo di mercato accertato.
Gap su timeframe diversi si sovrappongono e si contraddicono; quale conti è una scelta del trader, non qualcosa che dice il grafico.

In valutazione

Usarlo su unconto simulato

Gli ingressi sugli FVG nei timeframe bassi possono essere di brevissimo periodo. Su un conto GFN il tempo minimo di mantenimento è di 2 minuti per trade, e la regola esiste perché le posizioni molto brevi tendono a dipendere dalle condizioni di esecuzione più che dall'analisi. Pianifica trade tenuti almeno per quel tempo.

I gap si formano anche attorno alle notizie programmate, quando la candela centrale è la pubblicazione stessa. Su un conto finanziato simulato, i profitti dei trade aperti o chiusi nella finestra attorno alle notizie ad alto impatto possono essere rimossi, quindi un FVG sulla candela della notizia non è un ingresso su cui contare lì.

Regola di trading

Posso fare scalping?

Il trading di breve periodo è consentito, con un tempo minimo di mantenimento di 2 minuti.

Regola di trading

Posso fare trading sulle notizie?

I gap creati dalle notizie ad alto impatto cadono nella finestra sulle notizie della fase finanziata.

Regola di trading

Lo slippage giustifica una violazione?

I movimenti rapidi attraverso un gap sono quelli con i fill peggiori.

Domande

Domande suquesto concetto

Fair value gap. È il nome ICT e SMC per uno squilibrio di tre candele, a volte chiamato anche inefficienza.

No. Alcuni vengono rivisitati, alcuni riempiti del tutto e rotti, e molti non vengono mai ripresi. Un trader che considera certo il riempimento prima o poi verrà sorpreso da uno che non avviene.

Un gap rialzista si forma in un movimento al rialzo, tra il massimo della prima candela e il minimo della terza. Un gap ribassista si forma in un movimento al ribasso, tra il minimo della prima candela e il massimo della terza.

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